[탐방노트] 에이직랜드

✅ [탐방노트] 에이직랜드 📍 2026년 실적 턴어라운드 SK하이닉스 신규 계약 반영으로 2026년 매출 가이던스 1,800억원으로 상향 개발 매출 1,450억원, 양산 매출 450억원 및 2026년 흑자 전환 기대 2024~2025년 선행투자로 수익성 부진, 2026년 1분기부터 매출 회복 양산 확대 시 인력 부담이 제한돼 중장기 영업이익률 5~6% 목표 📍 메모리 양산이 핵심 성장 동력 SK하이닉스 SSD 컨트롤러는 2026년 7월 테이프아웃, 2028년 양산 예상 SK하이닉스 관련 2028년 매출 800억~1,000억원, 2030~2031년 피크 전망 파두 6나노 제품은 2027년 양산 가능성, 후속 Gen7·3나노 프로젝트 논의 SK하이닉스·파두·AIO가 양산 가이던스의 70~80%를 차지 📍 선단공정 확장과 주요 체크포인트 대만법인은 약 200억원 계약 확보, 2026년 매출 반영 및 2·3나노 역량 내재화 선단공정·메모리 레퍼런스 기반 2028년 전후 미국 진출 추진 개발·초기 양산 마진은 3~6%, TSMC 리베이트 시 2~3%p 개선 여지 양산 일정, 고객 집중도, 환율·재고·운전자금 부담이 주요 리스크 ✅ 탐방노트 보러가기 [네이버프리미엄콘텐츠] https://contents.premium.naver.com/growthresearch/growth/contents/260818153304012gl [홈페이지] http://www.growthresearch.co.kr/membership/1430/1137