CPO 공급망 정리: 핵심 FAU 공급업체는 아시아 중심 [BofA]

💻 CPO 공급망 정리: 핵심 FAU 공급업체는 아시아 중심 [BofA] CPO의 핵심 부품 중 하나인 FAU(Fiber Array Unit) 공급망이 중국·일본·대만 등 아시아 업체 중심으로 형성돼 있다는 점이 눈에 띔 📌 주요 공급망 • Optical Engine: Nvidia, Broadcom, Marvell / Foundry: TSMC • V-groove: TFC, Senko, Orbray, Corning, Focuslight • Optical Fiber: Corning, Fujikura, YOFC • Micro Lens: TFC, Coherent, Focuslight, Largan, Himax • FAU Assembly: TFC, Senko, FOCI, Coherent, Corning / Largan(potential) • ELS Laser: Lumentum, Coherent, Broadcom, Furukawa, Yuanjie, DS Precision • ELS Module: TFC, Lumentum, Coherent, Innolight, Eoptolink, DS Precision • Shuffle Box: Corning, Browave, Senko, Molex, TFC • Assembly/Test: Fabrinet, Hon Hai/FII, ASE/SPIL, USI 📌 체크포인트 ✔️ 1. TFC의 높은 공급망 노출도 V-groove, Micro lens, FAU assembly, ELS module, Shuffle box까지 포함 CPO 공급망 내 가장 다양한 영역에 이름을 올린 업체 중 하나 ✔️2. Corning·Senko·Coherent도 다중 영역 공급 단일 부품이 아니라 FAU 및 주변 광학부품 전반에 포진 CPO 시장 확대 시 공급망 내 영향력 확대 가능 ✔️3. Largan의 FAU 진입 가능성 현재 Micro lens 주요 공급업체 BofA 자료에서는 FAU assembly의 potential supplier로도 언급 기존 정밀 렌즈 기술의 CPO 영역 확장 가능성에 주목 ✔️4. 핵심은 아시아 광학부품 공급망 CPO는 Nvidia·Broadcom 등 광학 엔진 업체뿐 아니라 FAU, 렌즈, 광섬유, ELS, 커넥터 등 정밀 광부품 공급망의 중요도가 함께 상승하는 구조 특히 FAU 관련 핵심 업체들이 아시아에 다수 위치한다는 점이 투자 관점에서 중요한 포인트 → 향후 800G → 1.6T → CPO 전환 과정에서 어떤 업체가 실제 양산 공급망에 들어가는지가 핵심 관전 포인트. 💻반도체 소부장💻[그로쓰리서치] https://telegram.me/growth_semi