다시 살아나는 메모리 상승론

💻 다시 살아나는 메모리 상승론 메모리 가격 상승 지속. 📌 제프리스 전망 기준 • 3Q QoQ +40~50% • 4Q QoQ +30~40% 📌 JPM 역시 DRAM ASP를 • 2027년 +29% • 2028년 +7% 전망. 📌 핵심은 공급 제약의 장기화. 2028년 수급 균형을 위해 약 30만 장의 DRAM 웨이퍼 추가 증설 필요. 반면 팹 리드타임은 2~2.5년, HBM 확대에 따른 웨이퍼 페널티도 지속. 📌 결국 의미 있는 가격 전환 시점은 2026년보다 2028년에 가까운 그림. 주가는 업황보다 선행하겠지만, 현 시점에서 다운사이클 전체를 선반영하기에는 아직 이른 구간. 단기 가격 반등이 아니라, 공급 제약이 지지하는 구조적 메모리 업사이클의 연장 가능성. 💻반도체 소부장💻[그로쓰리서치] https://telegram.me/growth_semi