AI 슈퍼사이클 진행 중...대만 증시 조정 시 추가 매수 (대만공상시보)

>AI 슈퍼사이클 진행 중...대만 증시 조정 시 추가 매수 (대만공상시보) •최근 미국 고용·물가 지표 둔화와 9월 연준 금리 인상 전망 약화가 긍정적 요인으로 작용했지만, 미 국채 금리 급등과 미국 재무부의 장기 국채 바이백 확대 등으로 8월 대만 증시는 높은 변동성 지속. 4만4,000선은 단기 지지선으로, 4만6,000~4만6,500선은 모니터링 구간 진입 •글로벌 제조업 PMI의 확장세가 다소 둔화됐지만 확장 범위는 계속 확대. 대만과 한국의 수출이 높은 성장세를 이어가고 있어 AI 서버·반도체 및 관련 공급망 수요가 여전히 강력 •글로벌 기술 대기업들이 AI 자본지출 계획을 계속 상향중이고, 낮은 레버리지와 우수한 자금조달 능력도 투자 확대를 뒷받침하고 있어 AI 기술 투자 슈퍼사이클은 아직 끝나지 않았다는 평가 •파운드리 선두업체는 연간 자본지출 전망을 600억~640억 달러로 다시 상향했으며, AI와 첨단공정 수요 증가로 반도체 장비, 첨단 패키징, 팹 엔지니어링, 소재·화학 등 공급망 전반이 수혜를 받을 것으로 예상 •CoWoS 증설과 Blackwell Ultra, GB300 등 차세대 AI 서버 출하가 주목받는 가운데 일부 부품의 공급 부족으로 출하가 지연되고 있지만, 핵심 문제는 수요 둔화가 아니라 공급이 수요 증가 속도를 따라갈 수 있느냐는 것임. 2026년 대만 기업 전체 이익 증가율은 42%, AI 관련 기업은 53%에 이를 것으로 전망 •7월 기술적 조정과 디레버리징을 거친 AI 관련주는 매물 정리가 진행돼 중장기 상승 구조가 여전히 견고. 조정 시 분할 매수 전략이 유효하며, 파운드리, 후공정, 메모리, 반도체 장비·소재, 특수화학, 광통신, ASIC/IP, AI 서버, 전력, 냉각, CCL/PCB, MLCC 등에 주목할 필요가 있음. 비기술주는 기계부품, 중전기, 금융·보험 등이 거론 >AI超級循環現在進行式 台股逢回加碼 https://www.ctee.com.tw/news/20260823700053-439901