[키움 허혜민] ★ 삼성바이오로직스, 실탄 확보로 인수와 증설 본격화

★ [키움 허혜민] ★ 삼성바이오로직스, 실탄 확보로 인수와 증설 본격화 [키움 제약/바이오 / 허혜민] ◆ 애널리스트 코멘트 투자의견 Buy, 목표가 200만 원 하향. 동사는 8/28일 3조원 규모의 주주배정 유상증자를 결정하면서 당일 주가 -7%, 시가총액 약 5조원 감소. 기존 시장은 폴리펩타이드 인수자금을 보유자금과 차입금 등으로 조달할 것으로 인지하고 있었으나, 고금리 환경과 전반기에 집중되는 대규모 투자계획을 고려해 결정한 것으로 보임. 약 4.9%의 희석은 단기 부담이나 상당 부분 발표 당일 선반영된 것으로 판단되며, 폴리펩타이드 인수 이후 실적 기여와 6공장 착공 등의 성과에 주목할 시점으로 판단. 키움 제약/바이오 소식통 → https://t.me/huhpharm ★ 보고서 링크: https://bbn.kiwoom.com/rfCR12338 * 컴플라이언스 검필 * 본 정보는 키움증권 리서치센터에서 고객분들에게 발송하는 정보입니다.