[키움증권/김진구] 유니티 소프트웨어 (U.US) 기업리포트: Unity Vector 성장 가속화로 영업 레버리지 효과 지속 기대

◆ 핵심 성장 사업부인 Grow Solutions 매출액이 $389M(+11%QoQ, +35%YoY)로 성장이 가속화되면서, 동사가 강조해 온 Unity Vector의 고성장세를 확인할 수 있었던 점이 고무적 ◆ 이에 따라 전사 EBITDA Margin도 사상 처음으로 30%에 근접하면서 이익률 역시 +800bpYoY 수준으로 빠르게 개선되고 있다는 점도 긍정적 ◆ 플랫폼 회사인 동사의 비즈니스 모델 특성상 매출이 확대될수록 영업 레버리지가 가속화된다는 점에서 향후 실적도 기대할 여지가 충분하다고 판단 ◆ 보고서: https://bbn.kiwoom.com/rfCC1636 더 많은 해외주식 리서치 자료를 보고싶으신 분은 키움증권 앱 영웅문S#에 접속하셔서 해외주식/리서치 메뉴에서 확인하세요! (참고: 영웅문S#이 설치된 단말기에서만 확인이 가능 합니다. https://invest.kiwoom.com/inv/no/3176)