[신한 철강금속/자동차 박광래]

!! 신한 철강금속/자동차 텔레그램 채널 !! → https://t.me/shinhan_park :: 신한 철강금속 뉴스 (261016) :: ▶ 포스코-한화오션, 초격차 '고망간강' 기술로 K-조선 글로벌 경쟁력 견인 : 15일 한화오션과 고망간강 화물창 실증선 확보 MOU를 체결하고 포스코인터내셔널·포스코플로우 등 그룹 LNG 밸류체인 역량을 결집해 실증선 건조 및 글로벌 수주용 운항 레코드 확보에 나섬 : 기존 LNG연료탱크(척당 약 1,000톤 소요, 누적 51척 적용)에 쓰이던 고망간강을 척당 1만톤 이상 투입되는 대형 LNG운반선 화물창으로 확대해 해외 기술 의존 탈피를 추진함 : 영하 163도 극저온에서도 강도를 유지하는 고망간강은 기존 니켈 합금강(INVAR) 대비 원가·공급 안정성이 뛰어나며 슬로싱 제약 해소 및 독립형 구조를 통한 건조 기간 단축이 가능함 : 향후 LNG 벙커링선, 부유식 저장·재기화 설비(FSRU) 등 해상 인프라와 수소·에탄·암모니아 등 극저온 화물 운송 시장 전반으로 소재 적용을 단계적으로 확대할 계획 ▶ 세아베스틸, 글로벌 원전 기업 ‘BWXT 캐나다’와 MOU 체결 : 세아베스틸은 글로벌 원자력 기술 선도 기업인 BWXT 캐나다와 원전 제조 분야 협력 확대를 위한 업무협약(MOU)을 체결했다고 15일 밝힘 : 양사는 대형 원자로 및 소형모듈원자로(SMR) 신규 건설과 수명 연장에 따른 수요 증가에 대응해 원전 기자재 단조품 및 고부가가치 부품 공급 협력을 모색하기로 합의함 : BWXT 캐나다는 70년 이상 업력을 바탕으로 전 세계 원전에 325개 이상의 증기발생기 및 주요 원자로 부품을 공급해 온 북미 대표 원전 기기·엔지니어링 기업임 : 작년 북미 시장에 사용후핵연료 운반·저장 용기(CASK) 8기, 한수원에 운반 용기(KN-18) 4기를 납품한 세아베스틸은 이번 협력을 계기로 SMR 및 대형 원자로 핵심 부품까지 사업 포트폴리오를 확장할 방침 ▶ 현대제철, 세계철강協 '스틸리 어워드' 첫 수상 : 지난 12일 인도 뉴델리에서 열린 세계철강협회(worldsteel) 연례행사에서 '스틸리 어워드(Steelie Awards)' 전과정평가(LCA) 부문 최우수 기업으로 선정되며 첫 수상의 영예를 안음 : 철강 제품 간 탄소배출량 비교가능성 제고를 위한 LCA 산정 지침 표준화를 제출해 글로벌 철강사들과의 경쟁에서 산정 및 관리 역량을 공식 인정받음 : 인하대와 2023년부터 3년간 공동 연구를 수행하며 24개 이상의 시나리오별 시뮬레이션을 실시, 부생가스 연소에 따른 환경영향 편차를 최소화하는 최적의 탄소배출량 산정 방식을 도출함 : 해당 연구 결과를 고로 생산제품의 해외 환경성적표지(EPD) 인증 취득에 실제 활용함으로써 평가 방법의 신뢰성과 적용 가능성을 입증하고 글로벌 업계의 높은 평가를 이끌어냄 ▶ [공시] KG스틸, 임직원에 자사주 137억원 지급...경영목표 달성 동기부여 : KG스틸은 경영목표 달성 동기부여를 위해 임직원 1,690명에게 보통주 자사주 246만1,991주(발행주식의 약 2.5%, 14일 종가 5,560원 기준 약 136억8,867만원)를 차등 지급하기로 15일 공시함 : 처분 기간은 10월 16일-2027년 1월 15일이며(16일 246만1,213주 우선 지급, 담보 설정 778주는 해지 후 지급) 회사 계좌에서 개인 계좌로 직접 이전해 주식가치 희석 효과는 미미할 전망 : 올해 기지급한 76만4,550주를 포함해 연초 보유했던 보통주 자사주 322만6,541주를 전량 처분하게 됨 : 한편 오는 22일 기보유 종류주식 678주(액면가 기준 339만원)를 별도 소각하기로 결정했으며 이에 따라 종류주식 발행주식 수는 기존 53,385주에서 52,707주로 감소함 ▶ 휴스틸, 해외 해상 풍력 프로젝트에 대구경 강관 공급 : 휴스틸은 지난 10월 12일 대규모 해외 해상풍력 발전 프로젝트에 약 3,000톤 규모의 해상풍력용 대구경 후육 강관 공급을 최종 완료했다고 15일 밝힘 : 이번에 공급한 제품은 외경 8m, 두께 100mm 규격의 대구경 강관으로 해상풍력발전기 타워와 하부를 연결하는 핵심 하부구조물인 트랜지션피스(TP) 제작에 사용됨 : 2025년 6월 완공된 군산 공장(최대 외경 9m, 두께 120mm 생산 가능 설비 보유)에서 생산됐으며 외부 협력 없이 외경 8m를 자체 제작 가능한 강관사는 휴스틸이 유일함 : 군산 공장 완공 이후 생산 안정화 및 품질 확보 노력이 결실을 맺은 대형 성과로, 국내외 해상풍력 프로젝트를 지속 수주하며 글로벌 신재생에너지 시장 내 사업 경쟁력을 강화할 계획 ▶ 일진제강, 중국산 무계목강관 반덤핑 조사 신청 : 산업통상부 무역위원회는 일진제강이 지난 8월 5일 신청한 중국산 무계목강관에 대한 반덤핑 및 국내 산업 피해 유무 조사를 10월 8일 공식 개시했다고 밝힘 : 이는 2021-2025년 국내 무계목강관 수요 감소 속에서도 중국산 점유율이 지속 상승해 국내 업계의 출하량 감소와 수익성 악화가 심화된 데 따른 조치임 : 조사 대상은 발전·플랜트 보일러 및 기계·자동차 부품 등에 쓰이는 탄소강·합금강 무계목강관이며 스테인리스 강관과 유정·가스정용 강관(케이싱·튜빙·드릴파이프)은 제외됨 : 무역위는 중국 업체 3개사를 대표 조사대상으로 선정했으며 3개월(최대 2개월 연장 가능)간의 예비조사와 본조사(예비판정 후 통상 3-5개월 내 최종 판정)를 거쳐 최종 관세 부과 여부를 결정할 예정 ▶ 유럽철강협회 “생산능력 1천만톤 가동 재개, 최소 34억유로 투자” : 유럽철강협회(EUROFER)는 올해 7월 시행된 새 철강 수입 규제에 힘입어 2026년 들어 연산 1,000만톤 규모의 조강 설비 가동이 재개됐다고 13일 밝힘 : 유럽 철강사들은 올해 최소 34억유로(약 5조1,500억원)의 투자를 결정했으며 연말까지 24억유로 규모의 추가 투자가 이뤄질 전망으로 신규 규제의 초기 신호가 긍정적이라고 평가함 : EU는 지난 7월 30개 품목(1.A-28)의 연간 무관세 수입 쿼터를 총 1,835만톤으로 기존 세이프가드 대비 약 46% 축소하고 초과 관세율을 50%로 2배 인상한 바 있음 : 협회는 수출국의 규제 우회 방지와 함께 경쟁력 있는 에너지 가격, 공정한 탄소배출 비용, 실효성 있는 탄소국경조정제도(CBAM) 등 기후 중립 전환 여건 마련을 촉구함 ▶ 인도 철강 수출 5개년 내 최대, EU 규제 강화 속 시장 다변화 : 인도 빅민트에 따르면 2026·27회계연도 상반기(4-9월) 인도 철강 수출은 553만톤으로 YoY 38% 증가하며 5개년 내 최대치를 기록함 : 주력인 EU향 수출(127만톤, YoY -26%) 감소에도 UAE(79만톤·2.7배), 베트남(68만톤·17배), 영국(53만톤, YoY +105%), 미국(40만톤, YoY +74%) 등 수출선 다변화가 실적을 견인함 : 품목별로는 베트남·UAE향 물량이 급증한 열연강판(HRC)·후판 수출이 180만톤(YoY +89%), 영국·미국향 위주인 반제품 수출이 114만톤(YoY +102%)으로 전체 증가세를 이끔 : 한편 상반기 철강 수입은 484만톤(YoY -1.5%)으로 한국산(136만톤, YoY -4%)과 일본산(61만톤, YoY -6.5%)은 줄었으나 중국산이 HRC·후판 위주로 142만톤(YoY +61%) 급증함 ▶ 중국 열연코일 재고 전주 대비 4.46만톤 감소...전년 대비 10.6% 높은 수준 : 중국 국경절 연휴 종료 후 실수요 업체들의 구매가 일부 재개되면서 열연코일(HRC) 총재고는 전주 대비 4.46만톤(-1.05%) 줄어든 421.67만톤을 기록함 : 세부적으로 유통 시장의 사회재고는 307.52만톤으로 전주 대비 0.76% 감소했고 제철소 보유 재고 역시 114.15만톤으로 전주 대비 1.81% 줄어듦 : 같은 날 집계된 중국 건설용 철강재 총재고 또한 678.93만톤으로 전주 대비 3.63% 감소하며 연휴 이후 조업 정상화에 따른 단기 재고 소진 흐름을 보임 : 열연 총재고가 YoY 10.56%(사회재고 YoY +13.69%, 제철소 재고 YoY +2.93%) 높은 수준이어서 구조적 수요 회복보다는 연휴 이후의 계절적 재고조정이 진행 중인 것으로 풀이됨 ▶ EU CBAM, 철강 수입단가 결정의 핵심 변수로 부상...인도산 열연 수입 +477% : 올해 1-7월 EU의 인도산 비합금 열연코일 수입량은 기저효과 등으로 YoY 477.1% 급증한 51만7,315톤을 기록했으며 분기별 쿼터(14만9,318.61톤, 초과 시 50% 관세) 일정에 맞춰 1·4·7월에 99.5%가 집중됨 : EU 탄소국경조정제도(CBAM) 인증서 가격은 1분기 톤당 75.36유로, 2분기 75.28유로에 이어 3분기 82.32유로로 상승했으며 무상할당 조정계수는 올해 97.5%에서 2030년 51.5%, 2034년 0%로 축소됨 : 3분기 가격 기준 과금 대상 배출량이 철강 1톤당 0.1tCO2 줄면 인증서 비용이 약 8.23유로 절감되는 구조로 일부 유럽 바이어는 공급사에 CBAM 비용 부담을 요구하며 계약조건 변경을 추진 중 ▶ 글로벌 구리 공급난, 폐광 재가동으로 2030년 연간 100만톤 공급 확대 가능 : 구리 가격 상승과 공급 부족 전망에 글로벌 광산업체들이 폐광 재개발에 나서며 2030년까지 연산 최대 약 100만톤(현재 글로벌 생산량의 4% 이상)의 생산능력이 추가될 전망 : 신규 광산 개발에 평균 17년이 걸리는 반면 폐광은 기존 인프라 활용으로 기간 단축이 가능해 호주 Mt Lyell(3.4억달러 투자·2029년 연 2.6만톤), 잠비아 Luanshya(2030년 연 10만톤) 등이 추진 중임 : 글로벌 구리 수요는 2040년 연산 4,200만톤으로 현재 대비 약 50% 증가해 신규 개발과 증산에도 2040년 연간 약 1,000만톤의 구조적 공급 부족이 발생할 것으로 분석됨 ▶ 미국 전략광물 비축사업 'Project Vault', 구리 1.2만톤 최초 확보 : 글로벌 원자재 트레이딩 업체 Mercuria는 미국 수출입은행(EXIM Bank)이 지원하는 120억달러 규모 전략광물 비축사업 Project Vault에 구리 1만2,000톤을 최초 공급했다고 발표함 : 해당 물량은 콩고민주공화국(DRC)에서 조달해 미국 걸프만과 동부 해안 창고에 보관 중이며 중국 등 특정국 의존도를 낮추고 공급망 차질 시 필수 금속을 조달하는 것이 핵심 목적임 : 앞서 Mercuria와 Glencore는 각각 5억달러의 무역금융 지원을 확보했으며 구리 관세 도입 가능성과 전략비축 수요에 힘입어 올해 6월 말 이후 미국에 유입된 구리 가치는 약 70억달러에 달함 ▶ Anglo American, 글로벌 빅테크의 광산 지분투자 관심 공개...AI 데이터센터가 광물 수요 견인 : Anglo American CEO는 글로벌 빅테크 기업들이 AI 데이터센터와 첨단 제조업에 필수적인 구리·알루미늄·철강·희토류 등의 안정적 확보를 위해 광산 지분투자를 검토 중이라고 밝힘 : 기존 장기 구매 계약 방식을 넘어 광산 직접 지분투자까지 협의가 확대되는 추세로 BHP는 하이퍼스케일러와 저탄소 구리 공급을 논의 중이며 아마존은 Rio Tinto와 구리 생산·구매 협력을 구축함 : 한편 Anglo American은 캐나다 Teck Resources와 추진 중인 약 500억달러 규모의 합병과 관련해 중국 규제당국의 승인 문제를 함께 언급함 : 또한 브라질 니켈 사업의 경우 중국 MMG에 대한 매각 작업이 EU 규제당국의 승인을 받지 못할 시 일부 사업장을 폐쇄할 가능성도 시사함 ▶ 중국 정련동 재고 11만톤...전주 대비 1.21만톤 증가, 높은 가격에 실수요 위축 : SMM 조사에 따르면 중국 주요 지역의 정련동 사회재고는 약 11만톤으로 전주 대비 1만2,100톤 증가했으나 전년 동기(17만톤 이상) 대비로는 여전히 6만톤 이상 낮은 수준을 기록함 : 지역별로는 중국 동부에서 국내 제련소 출하 증가와 수입물량 유입으로 재고가 늘어난 반면 남부에서는 일부 제련소의 정기보수에 따른 공급 감소로 재고가 축소됨 : 이는 높은 구리 가격 부담으로 인해 실수요 소비업체들의 구매가 위축되는 가운데 시장 내 공급 물량이 늘어나면서 단기적으로 재고가 누적된 결과 ▶ 9월 알루미늄판 판매 급감...내수·수출 동반 부진 : 9월 국내 알루미늄판 3사(노벨리스코리아·조일알미늄·대호에이엘) 전체 판매량은 5만7,908톤으로 YoY 25.8% 감소했으며 내수(2만948톤)는 YoY 15.1%, 수출(3만6,960톤)은 YoY 30.8% 각각 줄어듦 : 노벨리스코리아는 내수 1만2,025톤(YoY -16.1%), 수출 3만6,362톤(YoY -31.4%)으로 전체 판매량(4만8,387톤)이 YoY 28.1% 급감함 : 이는 8월 말부터 이어진 영주공장 파업과 9월 중순 부분 직장폐쇄에 따른 생산 차질, 미국 오스위고 공장 가동 회복에 따른 한국발 대체 공급 물량 축소 영향으로 풀이됨 : 조일알미늄은 추석 연휴에 따른 출하 감소 등으로 내수 6,942톤(YoY -12.0%)을 기록하며 전체 판매량(7,139톤)이 YoY 9.5% 줄었고, 대호에이엘 역시 내수 부진(1,981톤, YoY -19.8%)으로 전체 판매량(2,382톤)이 YoY 16.8% 감소함 ▶ 日 4분기 MJP, 255달러 타결...4개 분기 만에 하락 : 아시아 알루미늄 가격 기준인 일본 4분기 알루미늄 프리미엄(MJP)이 전분기(395달러) 대비 35%(140달러) 내린 톤당 255달러로 타결되며 4개 분기 만에 하락 전환함 : 이는 공급사 최초 제시가(310-325달러)도 밑돈 수준으로, 지난 3월 이란의 걸프지역 제련소 공격 이후 치솟았던 프리미엄이 중동 생산 회복(알바 제련소 가동률 약 80% 회복 등)과 인니·인도산 공급 증가로 완화된 결과임 : 일본의 중동산 알루미늄 수입 감소 폭이 7월 이후 축소된 가운데 8월 말 일본 3대 항구 알루미늄 재고도 24만6,600톤으로 MoM 22.7% 증가함(적정 재고 30만톤은 하회) : 다만 반도체 등 주요 분야의 견조한 수요와 유럽 지역의 높은 프리미엄 수준을 고려할 때 향후 추가 하락 가능성은 제한적일 것으로 업계는 전망함 ▶ 中·인니 공급 확대에도 AL 수급 긴장 지속 : LME 알루미늄 3개월물 가격은 톤당 3,000달러 선으로 중동 전쟁 이전 수준을 회복했으나 걸프지역의 더딘 복구(8월 연율 생산량 350만톤, 전쟁 전 대비 260만톤 감소)로 실물 수급 긴장이 지속됨 : 공급 공백은 중국의 1-8월 합금(34만9,000톤, YoY 2배)·반제품(446만톤) 수출 확대와 인니의 증산(7월 원괴 수출 11만4,000톤, 월간 최대)이 보완 중임 : 그러나 일본 4분기 프리미엄(255달러)이 전쟁 전(200달러)을 웃돌고 유럽(559달러)과 미국 중서부(2,312달러, 50% 관세 영향)의 실물 조달 부담도 여전히 큰 상태임 : 이에 LME 등록재고(23만8,625톤, 금세기 최저)와 미등록 재고(7만3,509톤, 2020년 이후 최저)가 급감하고 현물이 선물을 웃도는 백워데이션으로 재전환됨 ▶ 중국 탄산리튬 가격 10만위안선 접근...배터리 재활용 원료가격도 동반 하락 : 중국 탄산리튬 선물가격이 톤당 10만위안 부근까지 떨어지고 현물 시장가격도 톤당 10만1,800-10만7,000위안 수준에 형성되면서 배터리 재활용업체들의 원재료 구매가 위축됨 : 리튬 약세와 함께 코발트황산염 가격이 국경절 연휴 이후 톤당 4,000위안 이상 떨어지고 니켈황산염 가격도 내리는 등 배터리 핵심 원료 가격이 동반 하락세를 보임 : LFP 전극 블랙매스 가격은 리튬 함량 1%p당 4,800-5,300위안으로 연휴 직후 대비 975위안 내렸고 삼원계 전극 블랙매스의 금속 회수율 반영 거래 지급률도 71-73%로 낮아짐 ▶ 인도네시아 니켈 생산량 최대 4% 감소 전망...높은 재고와 공급 차질 가능성 공존 : 인도네시아 니켈 제련업계는 현지 니켈 원광 공급 부족과 가뭄에 따른 조업 차질 등의 영향으로 2026년 인도네시아 니켈 제품 생산량이 YoY 최대 4% 감소할 것으로 전망함 : 이러한 생산 차질 전망에도 불구하고 중국 정련 니켈 시장에서는 높은 재고 부담과 전방 수요 부진, 미국 인플레이션 우려 등이 겹치며 가격 하락세가 이어짐 : 실제로 10월 15일 중국 SMM 1호 정련