포스코인터내셔널(047050.KS) - 美 가스전 인수로 LNG 밸류체인 강화』

『 포스코인터내셔널(047050.KS) - 美 가스전 인수로 LNG 밸류체인 강화』 기업분석부 한승훈 ☎️02-3772-2647 ▶️ 신한생각: LNG 포트폴리오 플레이어로서의 역량 부각 전망 - 목적지 유연성이 높은 북미 LNG 소싱 기반 강화 - 가격 및 수급 환경에 따라 국내 도입과 스팟 판매를 탄력적으로 조정하며 트레이딩 기회 확대 기대 ▶️ 2028년 이후 연간 영업이익 1,000억원 기대되는 미국 가스전 인수 - 미국 Chord Energy 자회사가 보유한 셰일가스 자산 100%를 5.5억달러(7,500억원)에 인수 - 헨리허브 가격 3달러 후반 가정 시 2028년 이후 연간 약 1,000억원의 영업이익 기대 - 가스전-액화-트레이딩 연계를 통해 가격 변동 영향을 완충하고 지역별 가격 차이를 활용한 수익 창출 전망 - 생산원가 2달러/Mcf 미만의 원가 경쟁력을 바탕으로 가스 가격 하락 시에도 수익성 방어 가능 ▶️ Valuation&Risk: 생산 중인 가스전 인수로 빠른 실적 기여 기대 - 투자의견 매수, 목표주가 82,000원 유지. 현재 주가 12개월 선행 PBR 1.3배 수준 - 개발 초기 자산 대비 사업 리스크가 낮고 인수 즉시 현금흐름 확보가 가능한 점이 긍정적 - 11월 중순 거래 종결 목표. 빠른 실적 기여 예상 ※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=353876 위 내용은 2026년 9월 17일 7시 29분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.