[SK증권 반도체 한동희]

2025.12.12 주요 뉴스 SK하이닉스, 엔비디아와 협력해 2027년 1억 IOPS 목표 AI-NAND 개발 추진 SK하이닉스가 엔비디아와의 협력을 통해 2026년 2,500만 IOPS 샘플, 2027년 1억 IOPS AI-NAND 양산을 목표로 차세대 AI 특화 NAND 로드맵을 본격 전개하며 데이터센터용 초고성능 스토리지 혁신을 추진 https://buly.kr/44yjVGn Micron 철수, 화웨이의 한국 소비자 SSD 시장 12월 내 판매 개시 예정 Micron이 2026년 2월 이후 소비자용 SSD 사업 철수로 한국 시장에 공백이 생기며, 중국 기업의 진입장벽 하락. 이에 따라 화웨이가 TLC 기반 신제품 3종을 앞세워 11월 무선인증 완료 이후 국내 SSD 시장 진입 (12월 내 판매 개시 예정) https://buly.kr/BpGFX0Y 삼성전자 노태문 사장, CES에서 이례적 마이크론 회동 추진... 모바일 DRAM 공급난 대응 목적 모바일 DRAM 가격 급등으로 갤럭시 S26용 LPDDR5X 수급이 불안정해지자 삼성전자가 CES 2026에서 마이크론 CEO와 이례적 회동 https://buly.kr/CqEnBg TSMC, AI 수요 확대에 따라 구마모토 2공장을 6·7nm에서 4nm로 전환 검토 TSMC가 AI 수요 증가로 6·7nm 수요 둔화를 겪으며 일본 구마모토 2공장의 공정 계획을 4nm로 상향 조정하는 방안을 검토. 설계 변경·일정 지연 가능성과 함께 일본 내 패키징 도입 고려하며 기존 구마모토 팹의 장비 증설을 연기하는 등 일본 전략 재조정 https://buly.kr/YfkkeS 캐논, Rapidus의 2nm 추진을 위해 수천억 엔 규모 투자 검토 캐논이 Rapidus의 2nm 양산 계획을 지원하기 위해 수천억 엔 규모 투자를 최종 검토 중. 일본 전력·정책 지원이 병행되는 가운데 Rapidus가 2027년 양산, 2029년 1.4nm 생산, 2031년 IPO를 목표로 총 7조 엔 이상 투자 로드맵을 추진 https://buly.kr/AwgScm5 중국 Hygon–Sugon, 164억 달러 규모 반도체 메가머지 최종 철회 Hygon과 Sugon이 시장 환경 변화로 164억달러 규모 합병을 전격 철회했으나 공급망 협력은 유지. 중국 고성능 칩·서버 통합 생태계 구축 기대가 약화되는 동시에 H200 중국 승인에 따른 경쟁 심화 가능성을 언급한 산업 협력 구조 재정비 https://buly.kr/3u49ODT SK증권 리서치 IT팀 채널 : https://t.me/skitteam