[SK증권 반도체 한동희]

2025.11.24 주요 뉴스 Nokia, 미국에 40억 달러 AI 네트워크 투자 발표 핀란드 네트워크 장비사 Nokia가 미국에서 인공지능 기반 네트워크 및 통신·데이터센터 기술을 위해 총 40억 달러를 투자하기로 발표했으며, 이 중 약 35억 달러는 연구개발에, 나머지 5억 달러는 텍사스·뉴저지·펜실베이니아 주의 생산·자본지출에 쓰일 예정 https://buly.kr/4mdpcpU SK하이닉스, 2026년 DRAM 생산능력 8배 확대 계획 및 HBM4 대응 SK하이닉스가 2026년 1세대(1c) DRAM 생산능력을 현재 대비 약 8배로 대폭 확대할 계획이며, 이는 서버 및 AI 가속기 수요 증가에 선제 대응하기 위한 전략임. 동시에 HBM4 개발을 본격화해 AI 메모리 시장에서의 경쟁 우위 확보 https://buly.kr/9BWmJ4L 미국 정부, 엔비디아의 H200 AI 칩 중국 판매 승인 검토 중 트럼프 행정부가 최근 미·중 간 무역 및 기술 휴전 협정 분위기 속에서 엔비디아(NVIDIA)의 첨단 AI 가속기인 H200 칩의 대중국 수출 금지 정책 완화를 검토 중이라는 보도.미 의회 내 강경파들은 중국 군사력 강화에 대한 안보 우려를 표명 https://buly.kr/FWU3cQz Huawei ‘Ascend’ AI 칩 생태계 본격 확장 화웨이가 자사 Ascend AI 칩 및 관련 공급망을 통해 중국 내 반도체 자립 전략을 가속화하고 있으며, 주요 요소는 자체 HBM 개발, AI 슈퍼컴퓨터 플랫폼 구축, 광범위한 부품·모듈 네트워크 확보로 구성됨. 핵심 과제는 공정 기술 차이와 생태계 완성도 부족이라는 분석 https://buly.kr/3j9Htln 머스크 “테슬라, AI5칩 테이프아웃 임박·AI6 개발 착수” Tesla의 엘론 머스크가 AI5 칩의 테이프아웃이 가까워졌고, 이어 AI6 개발에도 이미 착수했다고 밝힘. 이로써 테슬라가 자율주행·AI 가속기 설계에서 대형 파운드리 의존에서 벗어나 자체 칩 생태계를 구축하려는 전략이 명확해짐 https://buly.kr/9BWmJ8J Foxconn, 주당 1,000대 AI 서버랙 생산 능력 확보 및 내년 증산 전망 Foxconn의 회장 Young Liu이 매주 1,000대의 인공지능(AI) 서버랙을 생산할 수 있는 능력을 확보했다고 발표했으며, 내년에는 이 생산량을 더욱 확대할 계획임. 이는 클라우드·AI 인프라 수요가 급증하는 가운데 Foxconn이 주요 수혜자가 될 가능성을 시사 https://buly.kr/3j9Hjyo * SK증권 리서치 IT팀 채널 : https://t.me/skitteam