[교보증권 IT 미드스몰캡 박희철 / IT 최보영]

*2026년 10월 셋째 주 전기전자 Weekly - 매크로 기반의 Tech 투자 지속 여부에 대한 우려가 강하게 작용한 한 주 - 고금리 환경 속 AI DC 투자 지속 가능성과 기대보다는 저조한 AI 사업성에 대한 우려가 핵심 - 과도한 우려보다는 방향성에 집중 필요, Agent AI는 AI 시장 TAM을 크게 확장할 요인 - 큰 방향성 속 빅테크들의 실질적인 Capex 전망 변화가 있는지 확인하는 것이 가장 중요 - 국내 전기전자 섹터는 유례없는 호황 지속, 3분기 실적 시즌을 지나며 분위기 전환 기대 무라타, AI 서버 수요 급증에 MLCC 추가 증설 예고 (10/14, 전자신문) 광학엔진, 기판에서 인터포저로...엔비디아 차세대 CPO 기술 개발 (10/14, 디일렉) "4분기 스마트폰 감산" 삼성전자, PCB 원재료 수급 차질 (10/15, 지디넷코리아) 메모리 폭등에 폰 출하 20% 급감...삼성·애플 양강 체제로 재편? (10/17, IT조선) 삼성전기, 첫 패키지 기판 LTA...3600억원 규모 공급계약 체결 (10/19, 디일렉) 매크로 환경을 배경으로 하는 테크 섹터에 대한 우려가 지속되는 가운데 전기전자 대표 기업들의 약세 지속 회로박 관련 기업들은 2차전지 섹터의 공급망 경쟁 완화 등의 호재가 발생하며 전지박 부문 기대감이 형성 전반적으로 약세를 기록하고 있으나, 제품 포트폴리오가 다양한 기업들에 대한 주가 방어력이 일부 확인 보고서 링크: https://www.iprovest.com/upload/research/report/idxnews/20261021/20261021_B4520_20250069_100.pdf