UBS, CXMT 최초 커버리지 개시: 목표주가 70위안 제시, ‘슈퍼사이클+국산화 필수 수요, ‘이익 증가와 밸류에이션 재평가의 이중 효과’ 기대

>>UBS, CXMT 최초 커버리지 개시: 목표주가 70위안 제시, ‘슈퍼사이클+국산화 필수 수요, ‘이익 증가와 밸류에이션 재평가의 이중 효과’ 기대 •UBS는 DRAM 슈퍼사이클과 반도체 국산화에 따른 필수 수요가 CXMT를 고성장 단계로 이끌 것으로 보고 있음. UBS는 CXMT의 2026-2028년 순이익이 각각 1,397억 위안, 3,328억 위안, 4,282억 위안에 달하고, 연평균 성장률은 약 75%에 이를 것으로 예상. DRAM 생산능력 확대와 서버 제품 고도화에 따라 글로벌 시장 점유율이 10%까지 상승할 가능성이 있으며, 이에 따라 수익성도 지속적으로 개선될 것으로 전망 **현재 주가 52위안 >目标价70元!瑞银首次覆盖长鑫科技:超级周期+本土刚需,利润率有望迎来“戴维斯双击” https://wallstreetcn.com/articles/3778957#from=ios