Meritz Overnight Tech 2025. 10. 31 (금)

[메리츠증권 반도체/디스플레이 김선우] ★ 메모리 스팟가격 DRAM(DDR4 8Gb: 1D +3.11%, 1W +8.85%, 1M +25.91%) (DDR5 16Gb: 1D +3.83%, 1W +30.06%, 1M +46.78%) NAND(MLC 64Gb: 0.00%, 1W +1.59%, 1M +4.01%) ★ 반도체/디스플레이 주요 뉴스 플로우 Amazon CY3Q25 실적발표. AWS 매출액 330억달러(+20% YoY), 영업이익 114억달러(+9% YoY)로 시장 눈높이를 상회하는 실적 발표. MS Azure와 구글 클라우드 대비 성장률은 다소 낮지만, 여전히 압도적인 규모와 수익성을 유지하는 것으로 평가. 지난 수요일 110억달러 규모의 AI DC(Project Rainier) 공식 가동을 발표하며, 연말까지 Trainium2 칩 100만개 사용을 언급. 이에 따라, AWS가 경쟁사 대비 뒤처지고 있다는 평가를 뒤집는 반전의 계기를 마련. 경쟁사와 동일하게, 올해 Capex 가이던스는 1,250억달러로 재차 상향. 시간외 주가 13% 상승 중 (CNBC) https://buly.kr/9MROZzu Western Digital CY3Q25 실적발표. 매출액 28.2억달러(+27% YoY), 조정 EPS 1.78달러로 시장 눈높이를 상회하는 호실적 기록. 클라우드 내 데이터 저장 수요 증가로 견조한 성과가 지속되고 있음을 언급. 또한, AI로 인한 데이터 생성 가속화에 수혜를 누릴 수 있는 좋은 포지셔닝에 있음을 강조. 강한 비즈니스 모멘텀에 대한 자신감을 나타내며, 현금 배당금 25% 상향한 0.125달러 결정. 시간외 주가 9.6% 상승 중 (WDC) https://buly.kr/H6ijkA5 메타, 최대 300억 달러 규모 회사채 발행 추진... 주가 11% 하락 (Reuters) https://buly.kr/CM0HFPN 美 재무부 베센트, 중국이 틱톡 매각 승인했다고 밝혀 (Reuters) https://buly.kr/GE8wpv4 오픈AI/오라클/Related Digital, 美 Michigan에 1GW 규모 ‘스타게이트’ 데이터센터 건설 계획 (Reuters) https://buly.kr/YfVWtz 오픈AI, 2027년 1조달러 규모 상장 추진설 나와 (전자신문) https://buly.kr/612zwEW 엔비디아 젠슨 황 "삼성에 아주 많은 확신 갖고 있다" (한국경제) https://buly.kr/APvwSer ★ 전일 해외 관련업체 주요 주가등락 (2%p 이상) 삼성전자(2.6%), Western Digital(-2.3%), LG전자(-3.3%), ZTE(-3%), Intel(-2.9%), Nvidia(-2%), AMD(-3.6%), LG디스플레이(-4.3%), 에스에프에이(-2.7%), AP시스템(-3.8%), 테스(-3.3%), ASML(+2%), 솔브레인(-3.1%), Kanto Denka(+2.5%), 덕산네오룩스(-3.9%), 이녹스첨단소재(-2.9%), 삼성전기(-2.6%), 삼성SDI(-2.3%), LG에너지솔루션(-5.1%), Panasonic(+2.6%) (자료: Bloomberg, DRAMeXchange, 언론자료) *동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권투자결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.