<신한생각

★ Daily 신한 생각 5월 12일 신한투자증권 리서치본부 ▶Top down - 글로벌 주식전략; 게임이론으로 본 AI Capex: (1) 빅테크 FCF는 (-)로 간다 [김성환] - 국내크레딧; Weekly Credit Monitor [김상인] ▶Bottom up [산업 분석] 시스템 반도체 (비중확대) 한국형 실리콘 실드 가동 [허성규] - 파두 (440110/매수) 데이터센터 TCO 최적화의 주역 - 세미파이브 (490470/매수) 한국형 실리콘 실드의 조율자 - 오픈엣지테크놀로지 (394280/Not Rated) 우상향 구간 진입 - 에이디테크놀로지 (200710/매수) 밸류체인 다변화 진행 - ARM홀딩스 (ARM.US) 데이터센터 CPU 업체로 변화 - 알칩 (3661.TT) 아마존 칩의 성장에 올라타는 법 [기업 분석] S-Oil (010950/매수) 종전 이후에도 타이트한 수급 지속 [이진명] 삼성증권 (016360/매수) 높아진 눈높이를 상회하는 어닝 서프라이즈 [임희연] 롯데케미칼 (011170/매수) 우려보다 기대를 [이진명] 롯데쇼핑 (023530/매수) 흠 잡을 데가 없다 [조상훈] 롯데에너지머티리얼즈 (020150/매수) 회로박 모멘텀 가속화 [김명주] 원익QnC (074600/매수) 대한민국 대표 소부장 [오강호] ※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=351380 위 내용은 2026년 5월 12일 8시 7분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.