모건스탠리 : 메모리 가격 폭등에 PC·서버 업체 ‘직격탄’, 가격 10% 오르면 OEM 마진 45 150bp 하락

>>모건스탠리 : 메모리 가격 폭등에 PC·서버 업체 ‘직격탄’, 가격 10% 오르면 OEM 마진 45~150bp 하락 •AI 수요 급증과 공급 부족으로 인해 메모리 가격이 전례 없이 폭등하고 있으며, DRAM 현물가는 최근 두 달간 260% 급등했다고 경고. DRAM 원가 비중이 높은 Dell, HP 등은 가장 취약한 업체로 지목되었고, Apple은 강력한 공급망 협상력 덕분에 충격을 상대적으로 잘 흡수할 수 있다고 평가했음. •반면 Lenovo는 PC 사업의 고객 구성이 기업(B2B) 비중이 높아 비용 전가 능력이 더 강한 편으로 분석되었음. 모건스탠리는 메모리 가격이 10% 오를 때마다 OEM의 마진이 45-150bp감소할 수 있다고 전망 >https://wallstreetcn.com/articles/3759535#from=ios