[반.전] ASML: 2Q26 실적 발표 - Quick review

안녕하세요. 삼성증권 문준호의 ‘반도체를 전하다’입니다. ASML이 오늘 밤 10시 컨퍼런스콜을 앞두고, 실적 자료를 먼저 공개했습니다. 실적과 가이던스 모두 컨센서스를 상회했고, 특히 2026년 연간 가이던스를 시장 기대 이상으로 상향했습니다. ■ 2Q26 실적 (컨센서스: FactSet) - 매출액 93.27억 유로 (+21% y-y, +6% q-q) : 컨센서스 88.96억 유로 상회 - EUV 장비 매출 +39% y-y, -10% q-q : 장비 매출 내 비중 57% - 메모리 장비 매출 +85% y-y, +0.4% q-q : 장비 매출 내 비중 49% - 중국향 장비 매출 -39% y-y, -23% q-q : 장비 매출 내 비중 14% - 매출총이익률 54.0% vs 전분기 53.0% : 컨센서스 51.9% 상회 ■ 3Q26 가이던스 - 매출 가이던스 110~120억 유로 : 컨센서스 103.32억 유로 상회 : 중간값 기준, +53% y-y, +23% q-q - 매출총이익률 가이던스 55~57% : 컨센서스 53.4% 상회 ■ 2026년 연간 가이던스 - 매출 가이던스 430~450억 유로 (+35% y-y) : 컨센서스 395.77억 유로 상회 : 기존 가이던스 360~400억 유로 (+16% y-y) 대비 상향 - 매출총이익률 가이던스 54~56% : 컨센서스 52.4% 상회 : 기존 가이던스 51~53% 대비 상향 ■ 2027~2028년 코멘트 - 선단 로직과 DRAM 증설 가속화 움직임 : 고객사들의 LTA가 중장기 투자 계획을 자극 - EUV와 DUV capacity 매년 30% 확대 계획 : 2027년 EUV 전망은 최소 80대 → 85대를 시사 : 2028년 EUV 전망 110대 시사 감사합니다. (2026/07/15 공표자료)